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中国债务违约恶化台11银行联合贷款中企踩雷

2019年12月08日财经

随着中国债务违约情况加速恶化，引发系统性金融风暴机率剧增。（ SAM YEH/AFP via Getty Images)

【新唐人北京时间2019年12月08日讯】台湾金融监督管理委员会（简称金管会）银行局12月6日表示，台湾有11家银行跨境联合贷款（联贷）一家中企案，惊传踩雷，总曝险额达新台币51亿元，约合人民币12亿元。随着中国债务违约情况加速恶化，引发系统性金融风暴机率剧增，台湾整体银行业对中国曝险金额超过人民币4,000亿元。该案恐怕只是冲击台湾金融系统之冰山一角。

曝险是指一般的投资都有某种程度的风险，一旦投资了，你就曝露在该风险下，称之为曝险（risk exposure)。

台湾计有16家银行赴中国大陆设立分行、子行，截至9月底已有24家分行、7家支行、5家子行，及子银行之分行分支45家开业。

据报导，中国国企“上海国储能源”联贷4亿美元案，10月、11月两个月未还款。由于欠款馀额高达90%，参与这个联贷案的台湾银行业者，包括6家民营、5家公营银行，其中不乏大型金控旗下银行，明年1月可能因该案违约满三个月需提列逾期放款比率与亏损等。

“上海国储能源”联合贷款案参贷银行包括港澳中及欧系等共有23家，台湾11家银行未收回的贷款额占总欠款馀额的三到四成。

上海国储授信案的担保人为母公司“中国国储能源化工集团”，2018年即传出美元债违约，出现债务危机。两家企业负责人均为朱宁。金融业者正彻查朱宁挂负责人的其它联贷案违约风险。

中国国储能源集团过去国企光环罩身，但2018年5月11日未能偿还3.5亿美元债券本金，连锁效应将冲击2021和2022年到期共6.55亿美元的债券，总计逾10亿美元债务。

台银行业对中国曝险金额逾4,000亿人民币 据台湾金管会公布数据，截至今年9月底为止，台湾整体银行业对中国曝险金额为新台币1.7316万亿元，换算起来超过人民币4,000亿元，占净值比重的49%（曝险金额为分子、投放净值为分母）。若加上保险业与证券期货业曝险的640亿人民币，台湾金融业对大陆总曝险额约计4,640亿人民币。这还不包括台湾银行业对香港曝险的2,350亿人民币。

所谓“对中国曝险”指的是，台湾银行在中国分行或OBU（国际金融业务分行），对中国进行放款、投资及同业资金拆借的总额。若从个别银行来看，富邦银行对中国曝险占净值比重达72%（曝险金额1,289亿台币、约300亿人民币）；中国信托银行也有71%（曝险额1,962亿台币、约合454亿人民币）。接着依序是凯基银行68%、上海商银67%、永丰银行64%，兆丰银行以及高雄银行，对中曝险占净值比重也同样为62%。

台湾有国泰金控、中信金控和富邦金控等三大金控集团，据《镜周刊》报导，富邦金控是最早登陆、也是最集中投资中国市场的台湾金融集团。仅投资华一银行、厦门银行、港基银行（后改为香港富邦银行）和哈尔滨银行等四家银行，投资总额达新台币653亿元，约合人民币151亿元。

台湾富邦集团投资中国大陆地雷四伏 中国近来除了经济迅猛下行之外，中共当局还大力整肃财阀系统，“明天系”创办人肖建华旗下资产也陆续被国资企业接手，令一向积极布局中国版图的富邦金控风险遽增。

富邦集团所投资的哈尔滨银行与厦门银行，原为“明天系”直接掌控。富邦2008年投资120亿台币、约28亿人民币，持有厦门银行19.95%股权，2014年以22.4亿港元持有哈尔滨银行7.03%股权。

对照富邦在2014年以每股2.9港元的承销价认购来看，截至上周五12月6日收盘为止，哈尔滨银行收盘价仅剩下1.51港元。换句话说，五年多来投资亏损了48%。

“明天系”创建人肖建华2017年被中共当局由香港带回中国大陆接受调查之后，至今音讯全无。

据公开资料显示，除上述两家银行外，富邦投资中企因而曝险尚有下列业务：

• 投资大连万达7.75亿港元，如今该集团股票已遭下市。

• 持有由北大方正主导的“方正富邦基金”股份33.3%，而北大方正日前爆出债券违约20亿人民币，海外债券200亿人民币也可能跳票。据报导，北大方正举债规模达已高达3000亿人民币。该集团今年6月负债率就已高达82.74%。

• 投资手机游戏开发的蓝港互动22.4亿港元，该公司仅今年第三季度就亏损16亿人民币。

• 与厦门政府合资的富邦产险，富邦持有80%股份， 9年来亏损了7.63亿人民币。

• 投资与“明天系”往来密切的康健国际医疗2.55亿港元，和持有康宏环球金融股份29.98%。两家企业自2017年股票就被停牌，资金冻结。

哈尔滨银行因“国进民退”大批股权转移给官方企业后，11月18日富邦还宣布认购阿里巴巴返港挂牌的5亿美元投资案。有分析称这是富邦不得已向北京当局表态输诚，冀望能巩固自身在中国的庞大投资。