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中國債務違約惡化台11銀行聯合貸款中企踩雷

2019年12月08日財經

隨著中國債務違約情況加速惡化，引發系統性金融風暴機率劇增。（ SAM YEH/AFP via Getty Images)

【新唐人北京時間2019年12月08日訊】台灣金融監督管理委員會（簡稱金管會）銀行局12月6日表示，台灣有11家銀行跨境聯合貸款（聯貸）一家中企案，驚傳踩雷，總曝險額達新台幣51億元，約合人民幣12億元。隨著中國債務違約情況加速惡化，引發系統性金融風暴機率劇增，台灣整體銀行業對中國曝險金額超過人民幣4,000億元。該案恐怕只是衝擊台灣金融系統之冰山一角。

曝險是指一般的投資都有某種程度的風險，一旦投資了，你就曝露在該風險下，稱之為曝險（risk exposure)。

台灣計有16家銀行赴中國大陸設立分行、子行，截至9月底已有24家分行、7家支行、5家子行，及子銀行之分行分支45家開業。

據報導，中國國企「上海國儲能源」聯貸4億美元案，10月、11月兩個月未還款。由於欠款餘額高達90%，參與這個聯貸案的台灣銀行業者，包括6家民營、5家公營銀行，其中不乏大型金控旗下銀行，明年1月可能因該案違約滿三個月需提列逾期放款比率與虧損等。

「上海國儲能源」聯合貸款案參貸銀行包括港澳中及歐系等共有23家，台灣11家銀行未收回的貸款額占總欠款餘額的三到四成。

上海國儲授信案的擔保人為母公司「中國國儲能源化工集團」，2018年即傳出美元債違約，出現債務危機。兩家企業負責人均為朱寧。金融業者正徹查朱寧掛負責人的其它聯貸案違約風險。

中國國儲能源集團過去國企光環罩身，但2018年5月11日未能償還3.5億美元債券本金，連鎖效應將衝擊2021和2022年到期共6.55億美元的債券，總計逾10億美元債務。

台銀行業對中國曝險金額逾4,000億人民幣 據台灣金管會公布數據，截至今年9月底為止，台灣整體銀行業對中國曝險金額為新台幣1.7316萬億元，換算起來超過人民幣4,000億元，占淨值比重的49%（曝險金額為分子、投放淨值為分母）。若加上保險業與證券期貨業曝險的640億人民幣，台灣金融業對大陸總曝險額約計4,640億人民幣。這還不包括台灣銀行業對香港曝險的2,350億人民幣。

所謂「對中國曝險」指的是，台灣銀行在中國分行或OBU（國際金融業務分行），對中國進行放款、投資及同業資金拆借的總額。若從個別銀行來看，富邦銀行對中國曝險占淨值比重達72%（曝險金額1,289億台幣、約300億人民幣）；中國信託銀行也有71%（曝險額1,962億台幣、約合454億人民幣）。接著依序是凱基銀行68%、上海商銀67%、永豐銀行64%，兆豐銀行以及高雄銀行，對中曝險占淨值比重也同樣為62%。

台灣有國泰金控、中信金控和富邦金控等三大金控集團，據《鏡週刊》報導，富邦金控是最早登陸、也是最集中投資中國市場的台灣金融集團。僅投資華一銀行、廈門銀行、港基銀行（後改為香港富邦銀行）和哈爾濱銀行等四家銀行，投資總額達新台幣653億元，約合人民幣151億元。

台灣富邦集團投資中國大陸地雷四伏 中國近來除了經濟迅猛下行之外，中共當局還大力整肅財閥系統，「明天系」創辦人肖建華旗下資產也陸續被國資企業接手，令一向積極布局中國版圖的富邦金控風險遽增。

富邦集團所投資的哈爾濱銀行與廈門銀行，原為「明天系」直接掌控。富邦2008年投資120億台幣、約28億人民幣，持有廈門銀行19.95%股權，2014年以22.4億港元持有哈爾濱銀行7.03%股權。

對照富邦在2014年以每股2.9港元的承銷價認購來看，截至上週五12月6日收盤為止，哈爾濱銀行收盤價僅剩下1.51港元。換句話說，五年多來投資虧損了48%。

「明天系」創建人肖建華2017年被中共當局由香港帶回中國大陸接受調查之後，至今音訊全無。

據公開資料顯示，除上述兩家銀行外，富邦投資中企因而曝險尚有下列業務：

• 投資大連萬達7.75億港元，如今該集團股票已遭下市。

• 持有由北大方正主導的「方正富邦基金」股份33.3%，而北大方正日前爆出債券違約20億人民幣，海外債券200億人民幣也可能跳票。據報導，北大方正舉債規模達已高達3000億人民幣。該集團今年6月負債率就已高達82.74%。

• 投資手機遊戲開發的藍港互動22.4億港元，該公司僅今年第三季度就虧損16億人民幣。

• 與廈門政府合資的富邦產險，富邦持有80%股份， 9年來虧損了7.63億人民幣。

• 投資與「明天系」往來密切的康健國際醫療2.55億港元，和持有康宏環球金融股份29.98%。兩家企業自2017年股票就被停牌，資金凍結。

哈爾濱銀行因「國進民退」大批股權轉移給官方企業後，11月18日富邦還宣布認購阿裡巴巴返港掛牌的5億美元投資案。有分析稱這是富邦不得已向北京當局表態輸誠，冀望能鞏固自身在中國的龐大投資。