【新唐人北京时间2021年10月06日讯】在大陆各地限电的同时，几天前，白酒股也迎来了一波上涨行情，有分析师调侃说，是因为今年煤不够，北方没法供暖，只能靠喝酒取暖，带来了白酒上涨。虽然这只是说笑，但也说出了资本市场的一种表现，那就是，煤炭的供不应求，对中国社会的影响之广超乎想像。
中国是世界最大的煤炭生产国和进口国，储量也是全球第二，按理说，中国不应该缺少发电的煤，不过，大家都知道，中国现在正在闹电荒。原本是，在中共“去产能”，“碳中和、碳达峰”的口号下，煤炭差一点被中共抛出历史的舞台，不巧的是，中国缺煤限电之际，全球能源价格在暴涨，中共不得不再次重视起煤炭来。
但是，在限电风波下，中共是否能在全球抢到煤？又是否会重新开始进口澳洲煤？大陆几十处停产的煤矿又陆续复产，这是否能解决缺煤的现状呢？今天我们就来谈谈这些话题。
之前的节目中，我们分析了中国这一次大范围停电的主要原因之一，是因为在“市场煤、计划电”的机制下，煤价高企，煤电价格严重倒挂，在煤企大赚的同时，电厂却是亏的一塌糊涂。各地供电企业为了活下去，就开始了不让涨电价就停电的风潮。
大家看到，在各地供电企业此起彼伏的限电行动下，现在，多地发改委已经开始放松了电价。根据中金公司的数据，宁夏、蒙古、山东、上海、广东等多省，已经陆续宣布电价在标准电价基础上上浮10%。湖南发改委也发布通知，表示将从10月份开始，实施工业用电价格和煤炭价格的联动机制。
关于这种电价浮动的调节效果，以及电价的上涨能不能追上煤价的上涨，还有将来电价会不会随着煤价一直水涨船高下去，还都有待观察。
根据投行高盛（Goldman Sachs）的估计，目前的这一波电荒，让中国44%的产业活动都受到了冲击，我们知道，中国70%的电力来自于火力发电，那么，只要煤炭充足，是不是就能缓解电荒呢？
坐落于赫尔辛基的能源与清洁空气研究中心的一位研究员，在接受路透社访问时表示，中国东北目前拥有10万兆瓦的煤电产能，如果电厂能够放手采购更多的煤炭，就一定能完全满足用电需求。
那我们接下来，就从进口和国内开采两方面看看煤炭的供应情况。
全球能源涨价 中共抢煤难
目前，中共也已经要求电厂“不惜一切代价”拓展煤炭采购渠道，包括扩大进口，来保证今年冬天的供暖、供电。但是，这并不容易。中国的煤炭进口国，主要是印尼、澳洲、俄罗斯和蒙古等，而在今年，在中国停止从澳洲进口煤炭之后，中国进一步增加了从印尼的煤炭进口，就连距离远、船期长的加拿大、美国、哥伦比亚和南非也成了中国主要的煤炭进口国家。
但是现在，全球能源价格暴涨，澳洲煤价再创新高，而印度、欧洲正在和中共抢煤，即使在传统供煤的地区，中共也未必能拿到煤。
比如欧洲，由于天然气价格的上涨，欧洲也面临发电困境，原本欧洲各国计划要淘汰煤炭，但是现在也正重启煤炭发电，而俄罗斯，虽然是中国的主要煤炭进口国之一，也或许会先保障欧洲的需要。
同时，刚刚放开煤炭出口限制的印度，也面临着煤炭供应趋紧的问题。
印度也是全球煤炭储量最大的国家之一，但是，在国内和各国工业需求激增之际，印度的煤电也变得紧张。据悉，印度135座火力发电厂中，有超过半数的燃料库存不足3天，远低于两周的建议库存水平。
此外，连绵不断的大雨，也影响了印尼的煤炭出口，而印尼，是目前中国最大的煤炭进口地。而蒙古国的煤炭，只能通过卡车来运输，运输量有限。
那么，澳洲呢？去年，在中国一共进口的3亿吨煤炭中，澳洲占到了7,844万吨，大约四分之一。而今年，中国只在7月份从澳洲进口了3.85万吨的焦炭，其它各煤种的进口都是“零”。
在几天前，《悉尼先驱晨报》在报导中提到，为缓解煤价高企的压力，中国可能会在短期内放宽对澳洲煤进口的限制。
中国每年大约消费煤炭40亿吨，其中国内生产大约37亿吨，进口3亿吨左右。也许，中共认为澳州进口煤只占了大约2%，无足轻重，所以在中澳贸易战中，把停止进口澳州煤当做一张牌打了出去，不过，没想到现在，缺煤限电竟把中共搞得焦头烂额，况且，现在的澳洲煤价也已经不是去年的价格了。所以，我们早前节目中就说过，中共是搬起石头砸自己的脚。
据路透社报导，全球石油、天然气、煤炭和电力价格不断上涨，近期，主要出口国的煤炭价格也创历史新高。在过去3个月，澳洲煤价上涨了大约五成，印尼煤炭出口价也上涨了30%。
作为亚洲基准价格的澳洲纽卡斯尔优质动力煤，价格已经飙升到了每吨203.20美元，创下2008年7月以来的新高。
而高盛在9月的报告中提到，10月到12月，纽卡斯尔煤炭基准指数平均可能达到每吨190美元。
刚才提到，中共现在对电厂的要求是“不惜一切代价”，那很可能会是，不管现在澳洲煤炭的价格多少，中国的电厂也只能被动的接受。如果中共下一步不得不放开政策，从澳洲进口煤炭，那还真是像业内一些人所说的，本来想在能源上卡一下澳洲脖子的中共，最终还是自己打了自己一耳光。
澳洲煤的品质较高，含热量高，含磷含硫少，中国企业进口澳洲煤，不仅在价格和运费上都有优势，对企业完成“节能、减排”的任务也更有效。
而且就目前的状况，相信大陆国企也顾不上国家垄断的规定了，很可能会从贸易商、中间商的手上进行短暂采购，先解了燃眉之急再说。
不过，虽然中共在海外抢煤有了难度，但中共还有一条路，就是继续在国内“掘地三尺”。
我们接下来看看国内产煤的情况。
停产煤矿重开 煤价难降
9月30日，中国煤炭工业协会发布通知说，目前国内电煤供应持续偏紧，预计冬季高峰期，电煤供应前景不容乐观。要求各煤炭企业，进一步提高电煤供应保障能力。此前，有业内人士表示，除了中共此前的控制产能的政策，大的产煤地区的地方政府也有主动控制产量、维持高煤价的动力，以山西为例，煤企是主要经济体，作为政府，有意愿保持高煤价，所以它们是否会听中央的话，把煤价降下来会是一个问题。另一方面，从周期来看，煤炭价格再降下来，也需要时间，而且从控制产能，到产能放开也需要时间。
我们来看看，这一波的煤炭紧缺，究竟是如何造成的？
之前的节目中，我们提到过，在今年1月20日，一份重庆政府的红头文件，宣告了重庆百年煤矿退出了市场。当时，有消息人士透露说，正是陈敏尔亲自叫停了重庆的煤矿产业，这背后是中共体制下，官员对个人仕途的考量。而之后，重庆要从陕西运煤。
此外，今年1月4日，《山西晚报》报导说，2020年，山西省为化解煤炭过剩产能，关闭退出了32座煤矿，退出产能达到每年2,074万吨。报导还说，2016到2019年期间，山西省累计化解煤炭过剩产能每年11,586万吨，提前一年完成了“十三五”去产能任务，还提到，山西“退出总量居全国第一，并且连续两年受到国务院督查通报激励。”
结果，没过几个月，今年4月的时候，开源证券发布了一份行业报告，提到煤炭供给偏紧，煤炭产地的产能释放仍然受到来自各方面的政策限制，其中包括内蒙古严格执行反腐倒查、煤管票的限制，还有山西、陕西、内蒙，这几个煤炭主产区持续进行煤矿安检，加大安全检查的力度。
短短3、4个月的时间，产能过剩、供给不足以及安全检查，成了困扰煤炭市场的矛盾因素。
今年，中共各级政府，都是在提心吊胆的为中共百年庆大搞“维稳”，中共自然不希望这关头有什么大型的矿难发生，所以会持续加强安全检查，但这也直接影响了煤炭产量，那么在供给不足的情况下，煤炭价格还会被推高。
的确，7月中共百年庆之后，这些产能过剩、安全检查都不再是问题了，风向一下子又变了。
为了增加煤炭供应，7月22日，中共国家发改委通知，鼓励符合条件的煤矿核增生产能力。
几天之后，中共发改委发消息说，内蒙古38处停产露天煤矿已全部复产。
到了8月初，中共发改委又发消息说，对内蒙古、山西、陕西、宁夏、新疆等五省区的15座处于停产状态的煤矿办理了延期一年的手续，进行复产，涉及产能每年4,350万吨。
那么煤炭产量占中国总产量四分之一的山西省呢？
9月29日，山西省与河北、山东、江苏、浙江、福建、广东等14个省区市，签订了四季度煤炭中长期供给保证合同，保障能源供应。
我们看到，中共在煤炭市场上的政策是朝令夕改，这也正是搅乱煤炭市场的罪魁祸首。而这种前后混乱的政策，反过来，却卡了中共自己的脖子。就连陆媒自己也说煤价一时半会难见顶。
现在，中共为了缓解“市场煤，计划电”的矛盾，解决办法就是放开电价，为了补一个洞，中共不得不再挖出更多的洞，只是，最终买单的却都是老百姓。
财商经济研究所
策划：宇文铭
撰文：李沺欣
编辑：蔚然、宇文铭
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（责任编辑：李红）
